页岩气革命撼动世界氮肥格局

近十年，美国页岩气飞速发展正在改写全球能源版图。同时，廉价且丰富的天然气资源掀起了北美氮肥产能扩张的热潮，它对全球氮肥市场，尤其是中国氮肥行业，都将产生重大影响。

页岩气刺激北美氮肥产能

美国发现并使用页岩气始于1821年，是世界上最早对页岩气资源进行研究和勘探开发的国家。从2006年起，美国的页岩气产量每年以几倍的速度急剧增长。2009年，美国天然气产量达到6240亿立方米，首次超过俄罗斯成为世界第一天然气生产国。这让世界大呼，“页岩气革命”已经来临。页岩气革命正在对全球天然气供需关系变化和价格走势产生重大影响，并引起天然气生产和消费大国关注。

根据2013年《bp世界能源统计年鉴》数据显示，2012年全球天然气消费增长2.2%（820亿立方米），增速虽低于过去10年的平均水平（2.7%），但超过了2011年的增幅。其中美国天然气消费量增长316亿立方米，即4.1%，居全球首位。2012年，美国天然气产量的增量全球第一，达329亿立方米。

受益于页岩油气革命，近5年来美国天然气和石油产量出现快速增长，同时也终结了美国原油产量长达30年的下降。国际能源署预计，随着页岩油气革命改写全球能源版图，美国将超越沙特阿拉伯和俄罗斯，成为全球最大能源生产国。美国国家情报委员会预测，到2030年美国将实现“能源独立”。

上世纪70年代以前，美国天然气价格不断上调却仍无法弥补上游亏损，气荒倒逼美国政府放弃对天然气出厂价的管制。1978年美国首先对部分井口价格解除管制，此后，美国天然气市场化进程不断深化，天然气价格呈现下跌的趋势。放开管制之后，大量人员涌入这一市场。美国燃气协会的数据显示，2011年，美国天然气市场参与者数以千计，其中有6300家天然气生产商，开采了超过48万口天然气井。此外，天然气加工处理厂超过530家，天然气管道公司大约有160家，天然气输配公司1200多家，储气经营商有123家。

美国页岩气的蓬勃发展不仅惠及美国的能源领域，对美国整体的工业、电力、交通甚至就业都有着更为深远的意义。其中，对美国氮肥行业也产生了极为积极的影响。

大量页岩气涌入市场，一方面可以保证对氮肥生产企业的充足供应，另一方面也使得天然气价格大幅下降，从而进一步降低氮肥生产成本，使得美国氮肥在国际市场更具竞争优势。

目前国际lng市场价格普遍在10 美元/mmbtu以上，而美国本土天然气价格在3~4美元/mmbtu（约合人民币0.6~0.8元/立方米），并曾在去年第二季度价格跌至2美元/mmbtu以下。按此价格，生产1吨尿素的天然气成本仅为人民币400元上下，这使美国尿素成为继中东之后，全球盈利水平第二的尿素生产地区。

廉价且丰富的天然气资源不仅掀起了北美氮肥企业的扩产热潮，同时也吸引国际氮肥企业在北美新建尿素工厂。据记者不完全统计，从2012年初至今，北美共产生了23个产能总计超过1000万吨的氮肥新建项目。另有原本长期停产的工厂恢复生产。

进出口逆转中的国际格局

2009年美国一举取代俄罗斯，成为世界第一大天然气生产国。

2011年，美国cheniere公司先后与英国天然气集团、西班牙fenosa公司以及印度gail天然气公司达成了1050万吨/年的液化天然气（lng）出口协议。这不仅意味着美国本土（除阿拉斯加）lng出口的首次实现，也昭示着全球能源格局巨大转变的开始。

同时，由美国页岩气大发展带动的氮肥扩产潮也将使国际氮肥供需格局发生巨大转变。

近年来，由于全球农产品价格居高不下，农民种植积极性空前高涨，带动化肥需求增长。由于自身氮肥产能有限，导致不断增长的氮肥需求只能依赖进口。目前美国每年有超过50%的氮肥需要依赖进口。据统计，2012年美国进口氮肥1074万吨，基本与2011年相持平。

根据美国农业部（usda）数据，2012年美国尿素表观消费量在1180万吨，国内产量630万吨，出口量26万吨，净进口630万吨无水液氨及660万吨尿素，2011年美国尿素进口量为530万吨。美国进口尿素的半数来自中东，5%来自中国。

截至2012年底，美国尿素产能约在700万吨。一旦上述项目如期投产，5年之内，美国尿素产能有望达到2000万吨。一般尿素消费量不会出现大幅增长，这不但意味着美国将减少从中东和中国的尿素进口，未来美国将从尿素净进口国转变为净出口国，预计其年出口量将在500万吨以上。那么，美国在国际尿素市场的角色转变又会对国际市场产生什么样的影响呢？

现在的国际尿素市场情况是怎样的呢？今年以来，国际尿素市场供应过剩矛盾逐渐加剧。当前国际尿素市场，主要尿素出口市场为中国、中东、东欧、北非及中美洲地区，主要进口市场为印度、美国、西欧、拉丁美洲、东南亚和澳大利亚。

2012年，全球尿素贸易量增长4%至4080万吨。其中美国进口尿素占到全球贸易份额的14%，主要来自中东、加拿大和中美地区。在美国逐渐转变为尿素净出口国的过程中，国际尿素市场的竞争将更加激烈。首先，中东、加拿大和中美尿素将逐渐失去它们在美国的市场。同时，由于运输优势，拉美地区的尿素缺口将被美国填补，另外多余的美国尿素还将被运往西欧甚至是远东市场。而原本主要供应拉美、西欧和远东市场的东欧、北非和中国尿素将受到挤压。其结局就是中东、东欧和中国尿素在印度、东南亚和澳大利亚市场的竞争将变得更加激烈。

此外，值得注意的是，诸如拉美、东南亚和印度地区也在积极在本土投建尿素新项目或在国外投资尿素项目，这意味着未来全球尿素贸易量将缩小。

中国氮肥行业如何自处？

美国天然气的价格是欧洲的1/2，欧洲的天然气价格又是亚洲的1/4。

自7月10日起，中国非居民用天然气门站价格再次上调，使得气头尿素企业的生产成本最高将上升150元。面对国内煤价下调、天然气上涨的现状，气头企业的处境颇为尴尬。

2012年，中国天然气产量1077亿立方米，同比增长6.5%；进口量（含液化天然气）425亿立方米，增长31.1%；表观消费量1471亿立方米，增长13.0%。预计到2020年，全国天然气缺口将突破1350亿立方米。

美国能源信息署（eia）评估，全球总的页岩气技术可采资源量为187万亿立方米，其中中国约占总量的20%，排名世界第一，之后依次为美国（约占13%）、阿根廷、墨西哥和南非。那么中国可不可能通过页岩气革命改变国内天然气供应格局？

“高度管制、寡头垄断”是目前中国天然气市场的特征。虽然去年中国第二轮页岩气勘探权公开招标政府有意在页岩气这块试验田上种出天然气市场化的果子。但最后中标的仅有两家民企，地方国企以及电力央企成为页岩气开发的主要角色。另外，中国页岩气开发还面临缺乏开发技术空白、缺乏基础的地质调查数据、页岩气分布广埋藏深等难题。

美国自1821年发现并使用页岩气，但近十年才得以飞速发展。我国常规油气勘探开发尚处在中早期，虽然科学突破具有一定偶然性，但中国页岩气发展仍需时间。

近两年来，国内大量尿素新建项目投产，导致尿素供应过剩矛盾日益严重，中国尿素不得不通过出口调节国内供需平衡。去年中国尿素出口量达到695万吨，成为世界最大的尿素出口国。但是随着北美氮肥产能扩张，中国尿素的出口市场将受到严重挤压，而中国尿素的未来又将如何？对此，业内人士看法不一。中化化肥有限公司氮肥部副总经理邵华和山东联盟集团销售公司总经理孙德亮认为，美国氮肥扩能将加速国内氮肥行业洗牌，淘汰高成本氮肥产能，随着中国尿素出口逐渐减少，未来尿素重心将集中在国内市场。而江苏华昌化工股份有限公司副总经理张汉卿和中昊国际贸易有限公司副总经理张有虎认为，中国尿素并不一定就会失去国际市场，煤炭价格下滑和产业现状有利于提高中国尿素的竞争力。

今年6月，因国际尿素价格不断走低和评估存在氮肥产能过剩风险，雅苒国际决定推迟加拿大的氮肥扩产项目。这是否是一个信号，我国尿素行业将有更充分的时间来调整？